Forskel mellem Private Equity og Hedge Fund

Når enkeltpersoner eller virksomheder med høj nettoværdi investerer i de virksomheder, der er privatejet eller ikke noteret på nogen børs, kaldes det Kapitalfond. På den anden side, Hedgefond indebærer en type gensidig fond, der samler penge fra forskellige enkeltpersoner eller firmaer med høj nettoværdi i en række finansielle instrumenter for at skabe et godt afkast ved hjælp af forskellige strategier og teknikker.

Både private equity og hedgefond er former for en investeringsfond, der nærmer sig akkrediterede investorer, oprettet som LLP (Limited Liability Partnership) eller LLC (Limited Liability Company). Artikeldelen indeholder alle de vigtige forskelle mellem en hedgefond og private equity.

Indhold: Private Equity Vs Hedge Fund

1. Sammenligningstabel
2. Definition
3. Vigtige forskelle
4. Konklusion

Sammenligningstabel

Grundlag for sammenligning	Kapitalfond	Hedgefond
Betyder	Privat egenkapital refererer til egenkapitalen, der angiver ejerandelen for private equity-virksomheder i en virksomhed, der er privatejet.	Hedgefond henviser til den investeringsvej, der samler investorers midler, til at investere i forskellige finansielle produkter ved hjælp af forskellige risikostyringsteknikker.
Risiko involveret	Mindre	Forholdsvis høj
Objektiv	At erhverve små og syge virksomheder, forbedre deres præstationer og derefter sælge dem til en højere pris.	At give maksimalt afkast på mindre tid.
Koncentrerer sig om	Langsigtet overskudspotentiale	Kortsigtet overskudspotentiale
Investering	Investeringen foretages direkte i virksomheder	Der investeres i meget likvide aktiver

Definition af privat kapital

Enkelt sagt betyder privat kapital at rejse egenkapital privat. Når investeringen foretages af individer med stor nettoværdi, institutionelle investorer, universitetsbevillinger, pensionsfonde, banker og forsikringsselskaber osv. I et selskab, der ikke er offentligt ejet, eller et, der er underpresterende ved at anvende gearet opkøb, kaldes det som kapitalfond.

Det er en uregistreret investerings Avenue, hvor forskellige investorer samler deres penge med det formål at eje en betydelig interesse og kontrol i firmaet. Dets mål er at forbedre dens ydeevne og øge dets værdi ved at foretage ændringer i ledelse, modernisere operationer osv. For at sælge den senere til en pris, der er højere end hvad der oprindeligt blev investeret. Investorerne forpligter sig normalt til at investere en bestemt sum med fonden i hele sin levetid.

Det inkluderer både venturekapital og vækstkapital. Venturekapital er den kapital, som venturekapitalisterne investerer i små private virksomheder i deres indledende faser, mens vækstkapital henviser til de midler, der leveres til eksisterende store virksomheder med henblik på udvidelse.

Definition af hedgefond

Et privat investeringskøretøj, som ikke er åbent for offentligheden, men som kun tilbydes udvalgte kunder, kaldes hedgefond. Det samler de velhavende investorers midler til at investere det i en række værdipapirer ved hjælp af en række investeringsteknikker til at generere et godt afkast mod det specificerede risikoniveau.

Hedgefonden administreres professionelt af et investeringsforvaltningsfirma. Det er let regulerede fonde, der står over for færre regler i forhold til børsnoterede gensidige fonde, der giver dem mulighed for at besidde strategiske korte positioner for at opretholde kapital på tidspunktet for markedets tilbagegang.

Hedgefonde er omfattende planlagt og kontrolleret investeringsportefølje, der bruger en række moderne investeringsstrategier til at generere godt afkast. Strategierne kan omfatte gearede, lange, korte positioner på det nationale og internationale marked.

Vigtigste forskelle mellem Private Equity og Hedgefond

Nedenstående punkter diskuterer forskellen mellem private equity og hedgefond:

1. Privat kapital kan forstås som de investeringsfonde, der indføres af det privatejet selskab fra enkeltpersoner eller firmaer med stor nettoværdi, store institutionelle investorer osv. I modsætning hertil betegner hedgefonde et kollektivt investeringsmiddel, som normalt er åbent for enkeltpersoner eller firmaer med høj nettoværdi at investere i en række værdipapirer ved hjælp af investeringsstrategier.
2. Det primære formål med private equity er at erhverve små og økonomisk nødlidende virksomheder, forbedre dens præstationer ved at anvende forskellige strategier og derefter sælge den enten privat eller gennem børsnotering med fortjeneste. I modsætning hertil er det grundlæggende mål med en hedgefond at skabe maksimalt afkast mindre tid.
3. Da både private equity og hedgefond ophæver investering i højrisiko for en mere sikker investering. Risikoniveauet er højt i en hedgefond sammenlignet med private equity, da hedgefonde har en tendens til at opnå maksimalt muligt afkast på meget kortere tid
4. I tilfælde af privat egenkapital geninvesteres fonde i egenkapital og gæld i de private selskaber, så midlerne er låst inde i en periode på mindst 3 til 5 år. Tværtimod investeres hedgefonde i likvide aktiver i en kort periode.
5. I private equity foretages investeringen direkte i virksomheden ved at købe den private virksomhed. Omvendt foretages investeringer i hedgefonde i meget likvide aktiver, der let kan konverteres til kontanter, såsom aktier, obligationer, valutaer, arbitrage osv..

Konklusion

I det store og hele er private equity-investeringer orienteret mod langsigtede investeringer i illikvide aktiver fra målenheden. Omvendt er hedgefonde koncentreret om kortsigtede likvide aktiver, der let kan konverteres til kontanter og ikke giver direkte kontrol over forretningen.